ProShares Russell 2000 High Income 

ITWO combine des positions longues dans l'indice Russell 2000 avec des positions courtes sur des options d'achat (call) quotidiennes. L'objectif est de fournir des distributions mensuelles provenant des primes d'options et des dividendes, bien que certains paiements puissent être classés comme un retour de capital. L'indice utilise une stratégie de buy-write (ou covered call), générant un revenu supplémentaire par la vente d'options d'achat tout en maintenant une exposition aux actions américaines à petite capitalisation. Contrairement aux stratégies d'options d'achat traditionnelles, cet indice utilise des options d'achat à court terme et hors de la monnaie, qui sont rééquilibrées quotidiennement pour capturer les mouvements de marché à court terme. Au lieu de vendre directement des options, le fonds obtient son exposition courte par le biais de contrats de swap et de contrats à terme (futures), répliquant les rendements de la stratégie de covered call sans transactions directes sur options. Le portefeuille est construit à l'aide d'une approche mathématique qui optimise le type, la quantité et le mélange de positions afin de produire des rendements conformes à l'indice.