Invesco RAFI US 1500 Small-Mid 

L'Invesco FTSE RAFI US 1500 Small-Mid ETF (PRFZ) vise à répliquer la performance de l'indice RAFI Fundamental Select US 1500. Typiquement, le Fonds alloue au moins 90 % de ses actifs totaux aux actions ordinaires qui composent cet indice. L'indice sous-jacent se concentre sur le suivi de la performance des petites et moyennes entreprises américaines. Ses entreprises constituantes sont choisies sur la base de quatre indicateurs financiers clés : la valeur comptable, la génération de flux de trésorerie, le chiffre d'affaires et le versement de dividendes. Plus précisément, l'indice sélectionne les actions classées entre 1 001 et 2 500 en taille fondamentale parmi un univers de 3 000 entreprises, en attribuant à chacune un poids proportionnel à sa valeur fondamentale. Le portefeuille de l'ETF ainsi que la composition de l'indice font l'objet d'un rééquilibrage annuel. Un changement important est prévu à la clôture des bureaux le 21 mars 2025. Le Fonds passera de son indice de référence actuel, le FTSE RAFI US 1500 Mid Small Index, au RAFI Fundamental Select US 1500 Index. Parallèlement, le nom officiel du Fonds deviendra "Invesco RAFI US 1500 Small-Mid ETF". Au 31 août 2025, Morningstar Inc. a attribué au Fonds une note globale de 4 étoiles, le plaçant favorablement parmi 577 fonds évalués. Cette solide performance a été constante sur différentes périodes : il a obtenu 4 étoiles pour la période de 3 ans (sur 577 fonds), 4 étoiles pour la période de 5 ans (sur 556 fonds) et 4 étoiles pour la période de 10 ans (sur 405 fonds). Les notations de Morningstar utilisent une méthodologie de rendement ajusté au risque, qui prend en compte les fluctuations mensuelles de performance, en privilégiant les pénalités pour la volatilité à la baisse et en récompensant les rendements constants. Pour l'analyse comparative, Morningstar intègre les fonds communs de placement à capital variable et les fonds négociés en bourse dans un groupe de comparaison unique. Seuls les fonds ayant un historique opérationnel minimum de trois ans sont éligibles aux notations. La note globale complète est une moyenne pondérée dérivée des mesures de performance à 3, 5 et 10 ans, le cas échéant, et inclut tous les frais et dépenses mais exclut les commissions de vente. Avertissements importants de Morningstar : Ces informations sont propriétaires et ne doivent pas être copiées ou distribuées. Morningstar ne garantit pas leur exactitude, leur exhaustivité ou leur actualité, et n'assume aucune responsabilité pour tout dommage ou perte résultant de leur utilisation. Les investisseurs doivent être conscients que les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des résultats futurs. Au sein de chaque catégorie, les 10 % de fonds les mieux classés reçoivent cinq étoiles, les 22,5 % suivants obtiennent quatre étoiles, les 35 % du milieu reçoivent trois étoiles, les 22,5 % suivants obtiennent deux étoiles et les 10 % restants reçoivent une étoile. Ces notations sont sujettes à des mises à jour mensuelles. Il est également important de noter que toute renonciation aux frais ou tout remboursement de dépenses, actuel ou passé, pourrait avoir eu un impact positif sur la notation Morningstar, qui aurait pu être inférieure autrement. De plus, les notations pour les différentes classes d'actions peuvent varier en raison de caractéristiques de performance distinctes.