Harbor Long-Short Equity 

LSEQ membedakan dirinya sebagai hedge fund pertama di industri ini yang bertransformasi menjadi exchange-traded fund. Tujuan utamanya adalah untuk mengoptimalkan imbal hasil investasi dan mengelola risiko dengan mahir di tengah kondisi pasar yang fluktuatif. Hal ini dicapai dengan mempertahankan portofolio yang seimbang dari posisi long dan short pada saham berkapitalisasi besar dan menengah di AS. Model multifaktor memandu pemilihan posisi long, sementara model short khusus mengidentifikasi potensi saham yang berkinerja buruk. Inti dari strateginya adalah model rezim makroekonomi proprietary yang mengategorikan lingkungan pasar sebagai value, neutral, atau momentum-driven. Kerangka kerja ini menginformasikan keputusan portofolio utama, termasuk tingkat eksposur gross dan net, serta preferensi untuk faktor value, quality, profitability, dan momentum. Pemilihan grup industri memprioritaskan peluang alpha yang dirasakan, khususnya menargetkan sektor-sektor yang menunjukkan dispersi imbal hasil tertinggi. Untuk manajemen risiko, dana ini menggunakan eksposur long dan short yang dirancang untuk menangkal downside tail risk, dengan kinerja yang diukur menggunakan rasio Sortino. Semesta investasinya juga dapat mencakup Treasury bills AS, berbagai derivatif, eksposur luar negeri yang terbatas, dan reverse repurchase agreements. LSEQ memulai operasinya dengan aset bersih sebesar $3,64 juta.