Invesco S&P 500 UCITS GBP Hdg Acc 

Invesco S&P 500 UCITS GBP Hdg Acc は、自身の費用を差し引いた後の S&P 500 GBP Daily Hedged Index（以下「参照指数」）のネット・トータル・リターン・パフォーマンスの追跡を目指しています。この参照指数は、時価総額ベースで米国株式市場全体の約80%をカバーする、約500社の大型株を含む主要な米国企業へのエクスポージャーを提供します。米ドルと英ポンド間の為替変動の影響を軽減するため、GBP Hedged 指数はその算出において日次の為替ヘッジを組み込んでいます。当ファンドは、株式の分散ポートフォリオを保有することで目的の達成を目指しており、通常、リターンの大部分はこれによって生成されますが、必ずしも参照指数の特定の構成銘柄と完全に一致するわけではありません。さらに、当ファンドはアンファンデッド・トータル・リターン・スワップを利用しています。これは、承認された1社または複数の取引相手との契約であり、参照指数と基礎となる株式バスケットとの間のパフォーマンスの差をファンドと交換することを義務付けるものです。この合成複製手法は、物理的な複製のみでは一般的に不可能な、指数に対してより密接かつ一貫したパフォーマンスを実現するように設計されています。当ファンドの主な目標はネット・トータル・リターン指数を複製することですが、締結するスワップはグロス・トータル・リターン指数に基づいています。スワップ手数料はこのグロス指数に連動するため、ETFのパフォーマンスは、追跡対象であるネット指数のリターンを上回る可能性があります。ファンドの費用の一部を充当するため、運用会社は関与するスワップ取引相手からスワップ想定元本の最大0.075%に相当する年間手数料の拠出を受ける場合があります。この拠出はファンドの純資産価値には影響を与えず、投資家にとっての追加コストにはなりません。本ETFはパッシブ運用されています。本ファンドへの投資は、基礎となる証券を直接所有するのではなく、パッシブ運用されるインデックス・トラッキング・ファンドのユニットを取得することを意味します。