Invesco USD IG Corporate Bond ESG Climate Transition UCITS - Dist 

Invesco USD IG Corporate Bond ESG Climate Transition UCITS - Dist は、すべての手数料を差し引いた後の Bloomberg MSCI USD Liquid Corporate Climate Transition ESG Bond Index (CTB)（以下「参照指数」）のトータルリターン・パフォーマンスを反映するように設計されています。ファンドから発生する収益は、四半期ごとに投資家に分配されます。参照指数は、米ドル建ての投資適格、固定利回り、課税対象の企業発行債券で構成されています。これらの証券は、環境・社会・ガバナンス（ESG）要因について厳格なスクリーニングが行われ、気候移行ベンチマーク（CTB）基準に沿った脱炭素化の軌道が組み込まれています。指数に組み込まれるためには、債券は相当な最小発行額を示す必要があります。ほとんどの銘柄については10億ドル、公益事業関連の証券については5億ドルが基準となります。本指数は厳格な除外基準を適用しています。MSCI ESG格付けがBB未満の証券、過去3年間に非常に深刻なESG論争（国連グローバル・コンパクトへの違反を含む）や深刻な環境論争に関与した証券、またはMSCI ESGリサーチによって完全にカバーされていない発行体による証券は除外されます。さらに、アルコール、アダルトエンターテインメント、あらゆる種類の武器、ギャンブル、化石燃料（オイルサンドやサーマルコールなど）、GMO、銃器、原子力発電・兵器、タバコ、または非従来型石油・ガスを含むがこれらに限定されない、特定の論争的なセクターに従事する企業も除外されます。新興市場の事業体によって発行された債券も同様に認められません。これらの除外後、最適化手法を用いて残りの適格証券のウェイトを再調整します。このプロセスは、より広範な Bloomberg USD Corporate Index（以下「親指数」）と比較して、構成銘柄、セクター、および業界の配分における乖離を最小限に抑えることを目的としています。同時に、EU気候移行ベンチマークの最低基準を満たし、親指数に対して優れたMSCI ESGスコアを提供することを目指しています。このリウェイトは、参照指数のメソドロジー文書に詳しく記載されている特定の分散パラメータに従います。ファンドのポートフォリオマネージャーは、戦略的な「サンプリング」アプローチを通じて投資目的を遂行します。高度なポートフォリオモデリングツールと技術を活用し、指数のすべての構成銘柄を保有するのではなく、指数の証券の代表的なサブセットを選択的に取得・維持します。このサンプリング戦略は、フルレプリケーションに伴う運用コストを軽減しつつ、指数のパフォーマンスを高い忠実度で再現するように設計されています。本ETF自体はパッシブ運用されます。したがって、投資はパッシブ運用されるインデックス・トラッキング・ファンドのユニットを取得することを意味し、ファンド内に保有されている原資産を直接所有することを意味するものではありません。