Harbor Long-Short Equity 

LSEQ membezakan dirinya sebagai dana lindung nilai pertama dalam industri yang beralih menjadi dana dagangan bursa (ETF). Objektif utamanya adalah untuk mengoptimumkan pulangan pelaburan dan mengurus risiko dengan mahir di tengah-tengah keadaan pasaran yang turun naik. Ini dicapai dengan mengekalkan portfolio yang seimbang bagi posisi long dan short dalam saham syarikat AS berkapitaliti besar dan sederhana. Model multifaktor membimbing pemilihan posisi long, manakala model short khusus mengenal pasti potensi prestasi rendah. Teras kepada strateginya ialah model rejim makroekonomi proprietari yang mengkategorikan persekitaran pasaran sama ada sebagai nilai (value), neutral, atau dipacu momentum. Rangka kerja ini memaklumkan keputusan portfolio utama, termasuk tahap pendedahan kasar (gross) dan bersih (net), di samping keutamaan untuk faktor nilai, kualiti, keuntungan, dan momentum. Pemilihan kumpulan industri mengutamakan peluang alpha yang dirasai, khusus mensasarkan sektor yang menunjukkan serakan (dispersion) pulangan tertinggi. Untuk pengurusan risiko, dana ini menggunakan pendedahan long dan short yang direka untuk menangkis risiko ekor (tail risk) ke bawah, dengan prestasi diukur melalui nisbah Sortino. Alam semesta pelaburannya juga mungkin merangkumi bil Perbendaharaan AS, pelbagai derivatif, pendedahan asing yang terhad, dan perjanjian pembelian balik songsang (reverse repurchase agreements). LSEQ memulakan operasi dengan aset bersih sebanyak $3.64 juta.