Hedgeye Capital Allocation 

O Hedgeye Capital Allocation ETF (HECA) utiliza uma estratégia de investimento dinâmica e multi-ativos. Seu principal objetivo é maximizar a valorização do capital em períodos rotativos de 12 meses, limitando rigorosamente os drawdowns potenciais a um máximo de 15%. O fundo diversifica suas participações em várias classes de ativos, incluindo ações, instrumentos de renda fixa, commodities e moedas. No centro da abordagem do HECA está seu modelo proprietário "Quad". Este framework quantitativo baseado em regimes analisa sistematicamente as mudanças direcionais em indicadores macroeconômicos fundamentais: crescimento econômico, inflação e tendências de política monetária. A construção da carteira e a alocação de ativos são diretamente informadas por esses sinais macro, alinhando estrategicamente os investimentos com os ambientes de mercado predominantes. Para refinar ainda mais sua estratégia, o fundo complementa este framework com análises internas e pesquisas externas para identificar temas nascentes e oportunidades de investimento emergentes. Embora obtenha exposição principalmente por meio de Exchange Traded Funds (ETFs) listados nos EUA, o HECA também mantém a flexibilidade de investir em títulos individuais de renda variável e dívida. Um overlay de opções é um componente integrante da estratégia, utilizado para hedge contra riscos de queda, ajuste de níveis de exposição ou aumento de retornos potenciais. É importante ressaltar que a carteira mantém total flexibilidade, sem limites geográficos de alocação predeterminados.