Den årliga avgiften du betalar till fondbolaget för att förvalta din investering. Ju lägre kostnadskvot, desto bättre. Detta är ingen investeringsrekommendation.
LFAO siktar på månatliga utdelningar av inkomst och kapital fram till slutet av 2055, minus driftsavgifter. Genom att förvalta amerikanska statsskuldväxlar beräknas en utdelningsränta baserat på livslängden för individer födda 1955. I april 2035 kalibreras utdelningsräntan om, vilket minskar utbetalningarna och ombalanserar portföljen för att mildra effekterna av ränteförändringar. Vid denna tidpunkt kan aktieägare som fyller 80 år välja mellan Longevity-Linked Distributions genom en stängd fond, som erbjuder månatliga betalningar livet ut upp till 100 års ålder, eller Term Distributions, med månatliga utbetalningar som fortsätter genom 2055, eller en kombination av båda. Både fonden och de stängda fonderna kommer att likvideras till 2055, varvid alla tillgångar distribueras och utdelningarna upphör. Utdelningar sker vanligtvis på den tredje arbetsdagen varje månad. En del av varje månatlig utdelning betraktas som återbetalning av kapital, vilket minskar beloppet för investering och sänker investerarens skattemässiga anskaffningsvärde i sina aktier. Före den 11 februari 2025 använde fonden Stone Ridge för varumärket istället för LifeX 2055 Longevity Income. Den 16 september 2025 konsoliderade emittenten serien. Tillgångar från fyra fonder (2051-2054) överfördes till denna fond, vilket innebar en ökning av AUM med 4,6 miljoner dollar.