The Merger Fund Institutional Class 

ในสภาวะตลาดปกติ กองทุนจะจัดสรรสินทรัพย์รวมอย่างน้อย 80% ไปยังตราสารที่เกี่ยวข้องกับตราสารทุนเป็นหลัก เช่น หุ้นสามัญและหุ้นบุริมสิทธิ และในบางครั้งอาจรวมถึงใบสำคัญแสดงสิทธิ (warrants) ที่ออกโดยกิจการที่กำลังอยู่ในระหว่างกระบวนการปรับโครงสร้างองค์กรที่มีการเปิดเผยต่อสาธารณะ เหตุการณ์เหล่านี้อาจรวมถึงการควบรวมธุรกิจ การเข้าซื้อกิจการ การเสนอซื้อหุ้นต่อสาธารณะ การเข้าซื้อกิจการโดยใช้เงินกู้ การแบ่งแยกกิจการ การชำระบัญชีสินทรัพย์ และการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างองค์กรในรูปแบบอื่น ๆ กลยุทธ์การลงทุนที่ใช้ซึ่งเรียกว่า merger arbitrage เป็นเทคนิคที่มีความเชี่ยวชาญเฉพาะด้านสูง โดยมีวัตถุประสงค์หลักเพื่อสร้างกำไรจากการเสร็จสิ้นของธุรกรรมทางธุรกิจเหล่านี้อย่างสมบูรณ์