NestYield Visionary 

L'ETF NestYield Visionary (EGGQ) opère selon une stratégie hybride, combinant des investissements directs en actions avec des instruments dérivés afin de viser l'appréciation du capital tout en se protégeant simultanément contre les pertes potentielles. Son allocation en actions se concentre sur un groupe sélectionné de 7 à 15 grandes entreprises américaines de premier plan. Ces sociétés sont choisies via un processus méticuleux mêlant analyse de données quantitatives et évaluation qualitative, avec un accent particulier sur leur stabilité financière, leur leadership sur le marché et leurs capacités d'innovation. En plus de ses participations directes en actions, le fonds établit une exposition de marché synthétique en utilisant des options de vente Euro FLEX dans la monnaie (ITM). La composante options de la stratégie remplit une double fonction : générer des revenus supplémentaires et gérer activement le profil global de risque et de rendement du fonds. Pour les actions détenues directement, l'ETF utilise des spreads de calls hors de la monnaie (OTM), qui génèrent des revenus de primes mais limitent également intrinsèquement le potentiel de hausse de ces actifs. À l'inverse, pour ses positions synthétiques, des options d'achat (calls) OTM sont utilisées pour capturer les mouvements de prix à la hausse une fois qu'un prix d'exercice spécifié est dépassé. Le portefeuille du fonds est structuré avec une pondération égale entre ses actifs, fait l'objet d'un rééquilibrage trimestriel et est soumis à une gestion active continue. Jusqu'à 10 % des avoirs totaux sont conservés en liquidités ou en titres du Trésor américain, principalement pour servir de collatéral. En raison de son approche de gestion dynamique, le fonds devrait présenter un niveau élevé de rotation de portefeuille.