2x Bitcoin 

BITX zielt darauf ab, eine tägliche Hebelwirkung von 2x auf Bitcoin-Futures zu bieten. Der Fonds strebt danach, die Preisbewegung von Bitcoin-Futures abzubilden, die an der CME Futures Exchange gehandelt werden, für einen einzelnen Tag. Der Fonds kauft mit Bargeld abgerechnete Bitcoin-Futures-Kontrakte und wird diese monatlich rollen, wenn sie ihrem Verfall entgegengehen. Die auslaufenden Kontrakte werden durch Kontrakte des nächsten Monats ersetzt. Der letzte Handelstag in jedem Monat ist der letzte Freitag des Kontraktmonats. Am Tag T-2 beim Börsenschluss liegt der Index zu 0 % im auslaufenden Futures-Kontrakt und zu 100 % im nächsten Futures-Kontrakt. Futures-Kontrakte können und handeln oft in Backwardation, was bedeutet, dass die Kosten für das Rollen der Kontrakte die Renditen verringern können. Der Index selbst ist preisgewichtet und wird nicht neu gewichtet. Infolgedessen kann die Rendite der BITX-Aktien erheblich von einer 2x-Hebelwirkung abweichen, wenn sie länger als einen Tag gehalten werden. Als gehebeltes Produkt mit täglichen Resets ist der Fonds als kurzfristiges Handelsinstrument und nicht als langfristiges Anlageinstrument konzipiert.